Tubbs et Crockett tente de récupérer la malette d'un fabriquant de crack, volée par des hommes grimés comme des comédiens. La direction du théâtre, employant des anciens condamnés, refuse de donner la moindre information. La malette passera de mains en mains, semant les cadavres que Crockett n'aura plus qu'à ramasser...

Crockett, Castillo et Tubbs enquêtent sur le meurtre de De La Cart, un important trafiquant de drogue colombien. Ils découvrent bientôt que le cargo de De La Cart, transportant pour 100 millions de dollars de cocaïne, a été détourné par Borrasca, un dangereux groupe séparatiste d'extrême-droite. Borrasca est dirigé par El Martillo, meurtrier fanatique. Castillo essaie de localiser le navire avec l'aide de Art Uribe, policier retraité, mais ayant gardé des contacts dans le Milieu. Mais quand Tubbs et Switek arrivent au magasin de Art, celui-ci a été tailladé à la hache...

Crockett et Tubbs se retrouvent une nouvelle fois impliqués dans un trafic de drogue. Avec l'aide d'un jeune policier, ils tentent d'appréhender un dealer de nationalité britannique, qui aurait volé toute une cargaison de stupéfiants...