La joven princesa Isabel se casa con el príncipe Felipe. La salud del rey Jorge VI empeora. Winston Churchill es elegido primer ministro por segunda vez.

Como el rey Jorge está muy enfermo, Isabel y Felipe recorren los países de la Commonwealth en representación suya. Los líderes del partido intentan debilitar a Churchill.

Una densa niebla paraliza Londres varios días, creando una grave alarma sanitaria. Los enemigos de Churchill sacan partido de su falta de reacción ante el problema.

Una carta de Peter Townsend anima a Margarita a plantear una propuesta muy atrevida. Isabel tiene una buena noticia que le complicará las cosas a su hermana.

Un escabroso escándalo del Gobierno afecta de cerca a Isabel y a Felipe. Las complicaciones del embarazo obligan a Isabel a retirarse a Escocia para guardar reposo.