Hugh Armitage ne pourra plus se battre pour les élections. Lord Falmouth demande alors à Ross de se porter candidat. Il accepte la nomination avec toutes les conséquences que cela pourra avoir. Hugh demande à Demelza de lui donner un dernier espoir, mais elle est dans l’incapacité d’assouvir ce souhait. Le jeune poète meurt. Morwenna revoit Drake sur la plage. Rowella croise Osborne Whitworth au village et lui apprend qu’elle n’a finalement jamais été enceinte. Ross remporte les élections en battant sur le fil George. Poldark doit maintenant rejoindre Londres pour occuper ses fonctions.

Ross part à Londres suite à son élection au Parlement. Les semaines et les mois passent. Alors que Ross défend corps et âmes ses idées au Parlement, Demelza le conjure de revenir car sa mine est en difficulté. Les retrouvailles sont froides entre Ross et Demelza qui s'interrogent sur leurs sentiments respectifs. George, qui ne digère pas son échec face à Ross aux élections, se rapproche d'un certain Monk Adderley. Il souhaite lui acheter la circonscription de Bishop’s Castle et ainsi regagner un siège au Parlement. Caroline a accouché d'une petite Sarah mais elle ne semble pas vraiment attachée à ce bébé contrairement à Dwight qui remarque bientôt quelque chose d'inquiétant chez le nourrisson.

La petite Sarah meurt à cause d’une malformation congénitale du cœur. Dwight n’a rien pu faire pour la sauver. Caroline, qui n’avait pourtant jamais réellement désiré cet enfant mais s’y était attachée, a du mal à faire son deuil. Elle décide de quitter Dwight pour quelques mois et part seule à Londres. Une inondation ravage la mine et manque coûter la vie à Ross. Osborne chercher un moyen d’envoyer Morwenna dans un asile. Ross repart à Londres, laissant Demelza une nouvelle fois seule.

Morwenna perd sa seule arme. Drake a une discussion franche avec Rosina. Le vicaire est aperçu en compagnie de sa belle-sœur. Ross a un plan pour aider les plus pauvres.

La mort de Nathaniel Pearce révèle comment il a détourné les fonds des clients de Pascoe. À Londres, Ross découvre que Geoffrey Charles est manipulé par Adderley et essaie d'éviter que son neveu ait des ennuis avant de le dire à Elizabeth. Dwight contribue au développement de l'infirmerie de Truro alors que Ross, Geoffrey Charles et Caroline retournent aux Cornouailles. Les Warlegans profitent de la crise bancaire de Truro pour leur propre bénéfice.

Les Poldark, Enys et Warleggan apprécient les distractions de Londres. George se réjouit à la perspective d'un héritier et annonce des plans pour accueillir un bal de charité, mais leur bonheur familial se voit bientôt menacer. Au bal de charité des Warleggan, Adderley se prend d'affection pour Demelza, il parie avec George qu'il seduira Demelza en moins de un mois, ce qui donne lieu à des complications mortelles.

Elizabeth obtient un tonique conçu pour induire un travail précoce, elle espère persuader George que Valentine est son enfant une fois pour toutes, mais le fossé entre George et Elizabeth est clair quand ils reviennent aux Cornouailles. Ross retourne à Nampara pour se réconcilier avec Demelza, tandis que Demelza aide Morwenna et Drake à construire un avenir.